مدل الیوت در تجزیه و تحلیل چیست؟

مقدمه

تجزیه و تحلیل موج الیوت نوعی تجزیه و تحلیل فنی است که بر اساس نظریه ای که توسط حسابدار رالف نلسون الیوت تهیه شده است. وی تئوری خود را در مورد رفتار بازار سهام در سال 1938 در کتابی به نام "اصل موج" منتشر کرد. اخیراً ، کار الیوت در دهه 1970 و 80 توسط تحلیلگر بازار رابرت پرچتر محبوب شد.

اصل نظریه الیوت این است که رفتار انسان چرخه ای است و در نتیجه ، رفتار سرمایه گذار جمعی از دنباله ای پیروی می کند که می تواند مورد تجزیه و تحلیل و ترسیم قرار گیرد. از الگوهای تشکیل شده توسط این توالی های رفتاری می توان برای پیش بینی حرکت احتمالی قیمت آینده استفاده کرد. مانند اکثر اشکال تجزیه و تحلیل فنی ، تجزیه و تحلیل موج الیوت در درجه اول به داده های قیمت متکی است.

یک تئوری انقلابی

اصل موج الیوت یک توسعه اساسی در تحلیل بازار سهام بود ، زیرا این امر منطقی را برای رفتار سرمایه گذار ارائه می داد ، و در نتیجه حرکت قیمت ، که قبلاً به عنوان نامنظم و غیرقابل پیش بینی در نظر گرفته می شد. الیوت پیشنهاد کرد و نشان داد که در هر دوره زمانی ، رفتار سرمایه گذار از الگوهای تکراری مانند موج پیروی می کند ، و این که با مطالعه این الگوهای ، حرکت قیمت آینده را می توان با "توجیه و یقین" که قبلاً غیرقابل تحقق محسوب می شد ، پیش بینی کرد.

ساختار مدل موج الیوت

مدل اساسی موج الیوت شامل الگویی از پنج موج است که حرکت قیمت را در جهت روند در حال توسعه ادامه می دهد و به دنبال آن سه موج که آن را در جهت مخالف باز می گرداند. در یک روند رو به بالا یا بازار گاو نر ، این پنج موج اولیه در جهت رو به بالا زیگ زگی قرار می گیرند و پس از آن سه موج به سمت پایین می روند. در طی یک چرخه بازار یا خرس ، این الگوی برعکس می شود و پنج موج در جهت نزولی حرکت می کنند و به دنبال آن سه موج به سمت بالا می روند.

تجزیه و تحلیل موج الیوت مرحله پنج موج را به عنوان مرحله تحریک آمیز یا انگیزه توصیف می کند. مؤلفه سه موج بعدی چرخه مرحله اصلاحی نامیده می شود. امواج در هر مرحله بین تکانشگر و اصلاحی متناوب هستند ، به این معنی که در یک صعود ، امواج اول ، سوم و پنجم حرکت قطعی را به سمت بالا نشان می دهند و با یک بازگرداندن جزئی به سمت پایین در امواج دوم و چهارم در هم می آیند. مرحله اصلاحی این صعود یک حرکت رو به پایین قوی را در اول از سه موج نشان می دهد ، و پس از آن یک بازگرداندن جزئی به سمت بالا در حالت دوم و حرکت بیشتر به سمت پایین روی موج سوم است.

درک "امواج" در تحلیل امواج الیوت

هر موجی که در تحلیل موج الیوت نمایش داده می شود، ویژگی های متمایز خود را دارد. موج اول فاز انگیزشی اغلب توسط اکثر بازیگران بازار تخفیف داده می شود، زیرا هنوز یک باور عمومی به روند قبلی وجود دارد. موج دوم قیمت را در جهت روند قبلی برمی گرداند و به مخالفان شواهدی می دهد که نشان می دهد در حمایت از روند قبلی درست بوده اند، با این حال، موج هرگز به طور کامل حرکت موج اول را پس نمی گیرد. معیار آماری اصلاح معمولاً بیشتر از 61. 8٪ نیست که با اعداد فیبوناچی که الیوت متوجه شد در مدل او منعکس شده است، همسو است.

موج سوم فاز انگیزشی غالباً قوی ترین موج در این سری است و حرکت قیمت، حمایت عمومی را از سوی تحلیلگران و سرمایه گذاران در بخش میانی تا انتهایی این موج جلب می کند. موج چهارم عموماً برای اکثر ناظران آسان است که به عنوان یک تصحیح، به جای شروع یک معکوس، تعریف کنند. بسیاری از حرکت ها اغلب به طرفین است و در مجموع، بیش از 38. 2٪ از حرکت تجربه شده در طول موج سوم دوباره دنبال نمی شود.

موج پنجم که آخرین موج در فاز محرکه است، دوره ای از حرکت قیمت است که تقریباً از حمایت جهانی برخوردار است. خطر این است که بسیاری از سرمایه گذاران ورود خود به تجارت را تا نزدیک به اوج موج، زمانی که همه در حال اعلام قدرت روند هستند، رها می کنند. این زمان کمی برای سود بردن از این حرکت باقی می گذارد و آنها اغلب در مرحله اصلاحی بعدی موقعیت خود را حفظ می کنند به این امید که قیمت ها بار دیگر به حرکت در جهت قبلی ادامه دهند.

با ورود به فاز اصلاحی، موج اول اغلب به عنوان یک تصحیح در روند قبلی اشتباه گرفته می شود که توسط فاز انگیزشی نشان داده شد. توجه به این نکته می تواند مفید باشد که این موج به طور کلی با حجم بیشتر و افزایش نوسانات ضمنی همراه است.

موج دوم این مرحله اصلاحی شاهد یک اصلاح جزئی از حرکت تجربه شده در موج اول است. در حالی که قیمت ها به طور کامل از آخرین حرکت عقب نشینی نمی کنند، بسیاری از ناظران خوش بینانه این را به عنوان بازگشت به روند قبلی می دانند. الگوهای نمودار ممکن است به معامله گران هشدار دهد که یک معکوس در حال انجام است، و امواج می توانند الگوی معکوس سر و شانه را نشان دهند. ولوم در طول این موج دوم به طور کلی کمتر از حجم موج اول در این فاز است.

موج سوم با افزایش حجم همراه است و در طول این موج، به یک واقعیت عمومی تبدیل می شود که جزر و مد برگشته است و قیمت ها واقعاً به طور پیوسته در جهت فعلی حرکت می کنند. وسعت این موج معمولاً حداقل برابر با موج اول این فاز و اغلب بیشتر است.

در نتیجه

تجزیه و تحلیل موج الیوت یک مدل عملی برای درک روش "جنون" ارائه می دهد که اغلب به نظر می رسد حرکت قیمت های بازار سهام را نشان می دهد. اصل موج الیوت که مورد احترام بسیاری از معامله گران و تحلیلگران برجسته است و با الگوهای نمودار و تئوری ریاضی سازگار است، روش مفیدی برای تجزیه و تحلیل روندها و چرخه های بازار ارائه می دهد.

حق چاپ © T3 Live LLC. تمامی حقوق محفوظ است.

اسکات ردلر، دانیل دارو، دریک اولدنسمیت و پاتریک هاو اعضای مرتبط گروه بازرگانی T3، LLC ("T3TG")، یک کارگزار و فروشنده ثبت شده در SEC و عضو FINRA SIPC هستند. تمام معاملات انجام شده توسط اسکات، دانیل، دریک و پاتریک از طریق T3TG انجام می شود.

T3 Live، LLC یک ناشر مالی است که اطلاعات مربوط به مسائل اقتصادی، تجاری و بازار سرمایه را از طریق رسانه های مختلف منتشر می کند. T3 Live یک کارگزار-نماینده، یک مشاور سرمایه گذاری، یا هر نوع تجارت دیگری نیست که تحت مقررات SEC، CFTC، تنظیم کننده های اوراق بهادار دولتی یا هر «سازمان خود تنظیمی» (مانند FINRA) قرار دارد. اگرچه T3 Live و T3 Trading Group، LLC به دلیل مالکیت مشترک شرکت های وابسته هستند، شرکت ها به طور جداگانه مدیریت می شوند و در مشاغل مختلف شرکت می کنند.

برنامه هایی که T3 Live توزیع می کند (از جمله «طبقه تجارت مجازی»، مقالات، نظرات، ویدیوها، وبلاگ ها و پست های رسانه های اجتماعی) فقط برای اهداف اطلاعاتی و آموزشی هستند. هیچ کس نباید اطلاعات منتشر شده توسط T3 Live را به عنوان مشاوره سرمایه گذاری شخصی، توصیه ای برای خرید، فروش یا نگهداری هر سرمایه گذاری، پیشنهاد (یا درخواست پیشنهاد) برای خرید یا فروش هر سرمایه گذاری، یا ارائه هر گونه سرمایه گذاری دیگری در نظر بگیرد. نوعی مشاوره که T3 Live را ملزم می کند تا به عنوان یک کارگزار-فروشنده، مشاور سرمایه گذاری یا نهاد مشابه ثبت نام کند. هیچ کس مرتبط با T3 Live مجاز نیست خلاف آن را ارائه دهد.

T3 Live اطلاعاتی را ارائه می دهد که بینندگان برنامه های خود ممکن است در تصمیم گیری های سرمایه گذاری خود در نظر بگیرند. با این حال ، هر بیننده مسئولیت در نظر گرفتن چنین اطلاعاتی را با دقت و ارزیابی چگونگی ارتباط آن با تصمیم خود بیننده برای خرید ، فروش یا نگه داشتن هرگونه سرمایه گذاری خواهد داشت. چنین تصمیماتی باید مبتنی بر ارزیابی فردی و مستقل بیننده از شرایط مالی وی ، اهداف سرمایه گذاری ، تحمل ریسک ، نیازهای نقدینگی ، تعهدات خانوادگی و سایر عوامل باشد ، نه با اعتماد به اطلاعاتی که از T3 Live به دست آمده است.

اظهارات هر شخص (چه در ارتباط با T3 Live ، گروه تجاری T3 یا هر نهاد دیگر) فقط نظرات آن شخص را نشان می دهد و لزوماً نظرات T3 Live یا هر شخص دیگری را که با T3 Live همراه است ، منعکس نمی کند.

این امکان وجود دارد که هر فردی که اطلاعاتی را ارائه دهد یا نظر خود را در مورد هر برنامه Live T3 بیان کند ، ممکن است یک موقعیت سرمایه گذاری را در اختیار داشته باشد (یا ممکن است در نظر داشته باشد که دارای موقعیت سرمایه گذاری باشد) که با اطلاعات ارائه شده یا نظر بیان شده مغایر باشد. این ممکن است منعکس کننده شرایط مالی یا دیگر فرد باشد یا ممکن است نشان دهنده توجه دیگری باشد. بینندگان برنامه های زنده T3 باید هنگام ارزیابی اطلاعات ارائه شده یا نظر بیان شده ، این موضوع را در نظر بگیرند.

اگرچه T3 Live در تلاش است تا اطلاعات دقیق و قابل توجهی را از منابع ارائه دهد که معتقد است قابل اعتماد است ، T3 Live هیچ تضمینی در مورد صحت ، کامل بودن ، به موقع بودن یا صحت چنین اطلاعاتی ندارد. T3 Live هیچ تضمینی و یا وعده ای از هر نوع ، صریح یا ضمنی ندارد ، که هر کسی از استفاده از اطلاعات منتشر شده از طریق T3 Live از ضرر و زیان خودداری کند.

همه سرمایه گذاری ها در معرض خطر ضرر قرار دارند ، که شما باید در تصمیم گیری در مورد سرمایه گذاری در نظر بگیرید. بینندگان برنامه های زنده T3 باید قبل از تصمیم گیری در مورد سرمایه گذاری ، با مشاوران مالی ، وکلا ، حسابداران یا سایر متخصصان واجد شرایط خود مشورت کنند.

خطر ضرر در گزینه های معاملات می تواند قابل توجه باشد. بنابراین باید با توجه به وضعیت مالی خود با دقت در نظر بگیرید که آیا چنین معاملاتی برای شما مناسب است یا خیر. درجه بالایی از اهرم که اغلب در معاملات گزینه ها قابل دستیابی است ، ممکن است شما را به نفع خود داشته باشد و برعکس منجر به خسارات زیادی فراتر از سرمایه گذاری اولیه شما شود. نتایج گذشته نشانگر نتایج آینده نیست. هیچ نمایندگی ای ارائه نمی شود که هر حساب کاربری داشته باشد یا احتمالاً به سود مشابهی که نشان داده شده است دست یابد.