کلاه بازار واقعاً به ما چه می گوید؟

شما با موفقیت مشترک شده اید تا مقالات سرمایه گذار الهام بخش تری را از RBC Direct Investing دریافت کنید.

اشتراک شما انجام نشد

اشتراک شما به سرمایه گذار الهام بخش شکست خورده است. لطفا بعدا امتحان کنید. بستن

دفعه بعد که در کافی شاپ مورد علاقه خود در صف ایستاده اید ، در میان وسوسه های کافئین دار نیز باید تصمیم بگیرید که چگونه سفارش نوشیدنی خود را اندازه بگیرید. بسته به جایی که هستید ، این می تواند به معنای کوچک ، متوسط ، بزرگ یا شاید کوتاه ، بلند ، گراند یا ونتی باشد. اما چگونه همه آنها با یکدیگر مقایسه می شوند؟مانند قهوه ، شرکت ها در اندازه های مختلفی قرار می گیرند و به عنوان "سرمایه های بازار" یا "کلاه های بازار" مانند کلاه های کوچک ، میانی و بزرگ طبقه بندی می شوند. شرکت هایی که دارای کلاه های مشابه بازار هستند ، ویژگی های خود را مانند نوسانات مورد انتظار ، نقدینگی ، پتانسیل بازده و ریسک به اشتراک می گذارند.

سرمایه گذاری در بازار چیست؟

سرمایه گذاری در بازار ارزش کل سهام یک شرکت است. محاسبه ساده این است: تعداد کل سهام برجسته با قیمت سهم فعلی ضرب شده است. بنابراین ، اگر شرکت A 10 میلیون سهم برجسته داشته باشد و قیمت فعلی یک سهم 10 دلار باشد ، کلاه بازار شرکت A 100 میلیون دلار است.

چرا سرمایه گذاری بازار برای سرمایه گذاران مهم است؟

یک نمونه کارها متعادل به طور معمول شامل ترکیبی از کلاه های مختلف بازار است زیرا هرکدام دارای ویژگی های منحصر به فردی هستند که به اهداف بلند مدت یک سرمایه گذار کمک می کند. کلاه بازار به سرمایه گذاران اجازه می دهد اندازه یک شرکت را اندازه گیری کنند.

کلاه های بزرگ به طور کلی دارای ارزش بازار بیش از 10 میلیارد دلار هستند ، تمایل به شرکت های بالغ دارند که سود سهام منظم را پرداخت می کنند ، به عنوان سرمایه گذاری های محافظه کارانه تر درک می شوند و اغلب هسته اصلی بسیاری از پرتفوی ها را تشکیل می دهند. در انتهای دیگر طیف ، کلاه های کوچک وجود دارد که تمایل به ارزش بازار حدود 250 میلیون دلار یا 300 میلیون دلار تا 2 میلیارد دلار دارند. اینها به طور معمول مشاغل جوان تری هستند که به سرعت در حال رشد هستند و شاید به جای پرداخت آن به سود سهام ، جریان نقدی خود را دوباره به تجارت سرمایه گذاری کنند. کلاه های میانی ، به طور معمول با ارزیابی بین 2 تا 10 میلیارد دلار ، هنوز هم در حال رشد هستند یا ممکن است قصد داشته باشند در قلمرو میانه درپوش باقی بمانند. به دلیل اندازه آنها ، آنها می توانند نسبت به کلاه های کوچک بی ثبات باشند و ممکن است خطر کمتری نسبت به همتایان کوچکتر خود داشته باشند.

چه چیزی روی سرمایه بازار یک شرکت تأثیر می گذارد؟

بر اساس معادله فوق ، فقط دو اهرم برای تغییر کلاه بازار وجود دارد: قیمت سهم و سهام برجسته. به عنوان مثال ، اگر قیمت افزایش یابد ، همه چیز برابر است ، درپوش بازار نیز افزایش می یابد.

با این حال ، تقسیم سهام و سود سهام سهام بر کلاه بازار یک شرکت تأثیر نمی گذارد. به عنوان مثال ، در یک تقسیم سهام 2 بر 1 ، سرمایه گذار برای هر سهم متعلق به یک سهم اضافی دریافت می کند. تعداد سهام برجسته دو برابر می شود اما قیمت سهام نصف می شود ، به این معنی که کلاه بازار تغییر نمی کند. اگر یک شرکت تصمیم بگیرد به جای پول نقد ، سود سهام را به صورت سهام شرکت صادر کند ، این باعث افزایش شناور می شود اما رقیق شدن بر قیمت سهم است.

کلاه بازار فقط یک متریک است که باید هنگام تصمیم گیری در مورد سرمایه گذاری و تعیین تعادل مناسب در یک نمونه کارها برای شما در نظر بگیرید. این تعادل ممکن است شامل ترکیبی متنوع از نه تنها دارایی ها ، بخش های صنعت و جغرافیا ، بلکه از کلاه های بازار باشد.

شرکت سرمایه گذاری مستقیم RBC و Royal Bank of Canada نهادهای جداگانه ای هستند که وابسته هستند. RBC Direct Investing Inc. یک شرکت تابعه کاملاً متعلق به Royal Bank of Canada است و عضو سازمان نظارتی صنعت سرمایه گذاری کانادا و صندوق حمایت از سرمایه گذار کانادا است. رویال بانک کانادا و برخی از صادرکنندگان آن مربوط به RBC Direct Investing Inc. RBC Direct Investing Inc. مشاوره یا توصیه های سرمایه گذاری در مورد خرید یا فروش هر اوراق بهادار ارائه نمی دهد. سرمایه گذاران مسئول تصمیمات سرمایه گذاری خود هستند. RBC Direct Investing یک نام تجاری است که توسط RBC Direct Investing Inc. ® / ™ علائم تجاری (های) رویال بانک کانادا استفاده می شود. RBC و Royal Bank علائم تجاری ثبت شده در Royal Bank of Canada هستند. تحت مجوز استفاده می شود.© Royal Bank of Canada 2018. کلیه حقوق محفوظ است.

نظرات و نظرات بیان شده در این نشریه برای علاقه عمومی شما است و لزوماً منعکس کننده نظرات و نظرات سرمایه گذاری مستقیم RBC نیست. علاوه بر این ، محصولات ، خدمات و اوراق بهادار که در این نشریه به آنها اشاره شده است ، فقط در کانادا و سایر حوزه های قضایی موجود است که ممکن است به طور قانونی برای فروش ارائه شود. اگر در حال حاضر ساکن کانادا نیستید ، نباید به اطلاعات موجود در وب سایت سرمایه گذاری مستقیم RBC دسترسی پیدا کنید.