صندوق درآمد چیست؟کار، انواع، و مزایا

صندوق های درآمدی در میان سرمایه گذاران محافظه کار که نمی خواهند ریسک سرمایه گذاری در سهام را بپذیرند، محبوب هستند. سرمایه گذاران می توانند از میان انواع صندوق های درآمدی موجود در بازار انتخاب کنند. این یک وبلاگ مقدماتی برای صندوق های درآمدی است که در آن با معنی، ویژگی ها و مزایای این شکل از صندوق سرمایه گذاری مشترک آشنا می شویم.

اجازه دهید با یادگیری معنای صندوق های درآمدی شروع کنیم.

صندوق درآمد چیست؟ ?

یک صندوق درآمدی، مانند یک صندوق سرمایه گذاری مشترک یا یک صندوق قابل معامله در مبادله (ETF)، یک ابزار سرمایه گذاری است که درآمد جاری را بر افزایش یا افزایش سرمایه اولویت می دهد. کلمه "درآمد جاری" به درآمدی اطلاق می شود که به جای اینکه منتظر بازپرداخت مالی در دوره بعدی باشد، به طور منظم دریافت می شود.

صندوق های درآمدی در میان کسانی که می خواهند پس از بازنشستگی منبع درآمد دیگری ایجاد کنند، به دلیل ریسک پایین و ماهیت ثابت، محبوب هستند. اغلب تصور می شود که آنها جایگزین کم خطری هستند زیرا از طریق پرداخت سود در سپرده های نقدی درآمد ایجاد می کنند. این وجوه جایگزین خوبی برای حساب های پس انداز سنتی هستند، زیرا نرخ های بهتری دارند و نقدشوندگی بیشتری دارند.

صندوق های با درآمد ثابت در اوراق قرضه سرمایه گذاری می کنند، به همین دلیل است که به آنها صندوق های اوراق قرضه نیز می گویند.

اوراق قرضه وام بین سرمایه گذار و ناشر اوراق قرضه مانند دولت یا شرکت است. این اوراق به طور منظم بهره را در قالب «کوپن» پرداخت می کند که در ازای وام توسط وام گیرنده پرداخت می شود.

ناشر اوراق قرضه شرکتی نیز این خطر را دارد که نتواند اصل یا سود را پرداخت کند. در نتیجه، احتمال بیشتری دارد که برای جبران ریسک افزایش یافته، نرخ بهره بالاتری بپردازند. صندوق های اوراق قرضه با درجه سرمایه گذاری و صندوق های اوراق قرضه با درجه سرمایه گذاری پایین تر یا ناخواسته، دو نوع صندوق اوراق قرضه شرکتی هستند.

پس از آن، صندوق های درآمد سهام وجود دارند که با سرمایه گذاری در سهام با سود سهام بالاتر و دریافت سود سهام ماهانه به دنبال ایجاد درآمد هستند. درآمد این صندوق ها در بلندمدت بیشتر از صندوق های نقدی و درآمد ثابت است. با این حال، این مستلزم سطح بالاتری از خطر است.

صندوق های سرمایه گذاری درآمدی چگونه کار می کنند ?

مدیر یک صندوق درآمدی تلاش می کند تا مستقل از رژیم نرخ بهره، بازدهی قوی ایجاد کند. این بدان معناست که صندوق های درآمدی بدون توجه به افزایش یا کاهش نرخ بهره، تلاش می کنند تا بازدهی را ارائه دهند. این امر با مدیریت فعال سبد سرمایه گذاری انجام می شود.

مدیران صندوق یکی از دو استراتژی اصلی را اتخاذ می کنند. اولین مورد، درآمد بهره است، که زمانی به دست می آید که یک صندوق اسناد بدهی را تا زمان سررسید نگهداری کند. گزینه دیگر سود بردن از طریق فروش اوراق بدهی در بازار در صورت افزایش ارزش آنها است.

این صندوق ها اوراق بدهی را انتخاب می کنند که از امنیت بیشتری برخوردار بوده و ریسک نرخ بهره کاهش یافته است. وقتی به عملکرد تاریخی صندوق های درآمدی نگاه می کنیم، می بینیم که آنها به طور مداوم سپرده های بانکی معمولی را شکست می دهند و در عین حال انعطاف پذیری و نقدینگی بیشتری را نیز ارائه می دهند.

انواع صندوق های درآمدی:

وقتی صحبت از واگرایی صندوق های درآمدی می شود، مهمترین عامل تمایز این است که صندوق در چه چیزی سرمایه گذاری می کند.

وجوه اوراق قرضه:

صندوق های اوراق قرضه، همانطور که قبلاً ذکر شد، نوعی از صندوق های درآمدی هستند که در اوراق قرضه شرکتی و دولتی سرمایه گذاری می کنند. اوراق قرضه دولتی برای سرمایه گذاران جذاب است زیرا تقریبا هیچ ریسکی ندارند و به عنوان یک بندر امن برای کسانی که به دنبال سرمایه گذاری مطمئن هستند عمل می کند. در مقایسه با اوراق قرضه شرکتی، چنین اوراقی به دلیل کاهش ریسک، بازده سود سهام کمتری دارند.

صندوق های سرمایه گذاری:

صندوق با درآمد سهام شکلی از صندوق درآمدی است که در سهام شرکت ها سرمایه گذاری می کند. این برای سرمایه گذارانی است که می خواهند بدانند هر ماه چقدر از سبد سود سهام پرداختی خود به دست خواهند آورد.

صندوق های بازار پول:

یک صندوق بازار پول از جمله در اوراق تجاری، اسناد خزانه کوتاه مدت و گواهی سپرده (CD) سرمایه گذاری می کند. حتی اگر آنها مانند سایر محصولات بانکی تحت پوشش بیمه سپرده فدرال نیستند، صندوق های بازار پول به سرمایه گذاران انتخاب نسبتاً مطمئنی را در قالب نرخ های بهره پایین تر ارائه می دهند.

صندوق های سرمایه گذاری املاک و مستغلات (REITs):

تراست سرمایه گذاری املاک و مستغلات (REIT) یک شرکت قانونی است که دارایی های املاک و مستغلات از جمله خانه ها، ساختمان های اداری تجاری، فروشگاه های خرده فروشی و هتل ها را در اختیار دارد. مزیت اساسی صندوق درآمد REIT این است که به شما امکان می دهد از مزایای مالکیت املاک و مستغلات بدون نیاز به مالکیت و مدیریت ملک بهره مند شوید.

مواردی که قبل از سرمایه گذاری در صندوق درآمد باید در نظر بگیرید:

در اینجا چند فاکتور وجود دارد که باید قبل از سرمایه گذاری در هر صندوق درآمدی در نظر بگیرید:

خطر درگیر:

نرخ بهره و ریسک اعتباری نگرانی های عمده برای صندوق های درآمد است. افزایش پایدار نرخ بهره ممکن است منجر به کاهش قیمت اوراق قرضه شود ، که منجر به کاهش ارزش صندوق می شود. علاوه بر این ، همیشه این احتمال وجود دارد که یک صادرکننده اوراق قرضه نتواند پرداخت وعده داده شده را انجام دهد ، که ممکن است در نتایج صندوق تأثیر بگذارد.

در نوع دارایی سهام ، صندوق های درآمد به طور کلی سرمایه گذاری های ایمن هستند. با این حال ، برخی از انواع صندوق های درآمد ، مانند صندوق های درآمد عدالت ، می توانند حاوی برخی از ریسک ها باشند و قبل از انتخاب باید به درستی تحقیق شوند.

این صندوق ها برای تأمین درآمد ماهانه به صاحبان خود در دارایی های پرداخت سود سهام سرمایه گذاری می کنند. سهام شرکت و اوراق بهادار دولتی نمونه ای از این اوراق بهادار است. گواهینامه های سپرده ، اوراق بهادار شرکت ها ، محصولات بازار پول و بدهی ها نمونه هایی هستند.

بازده این صندوق:

این وجوه از مدیریت نمونه کارها فعال برای تولید بازده در هر دو محیط در حال سقوط و افزایش نرخ بهره استفاده می کنند. با بهره گیری از نوسانات نرخ بهره ، صندوق های درآمد می توانند یک استراتژی فوق العاده برای افزایش سود کلی باشند. در مورد کاهش نرخ بهره ، صندوق های درآمد می توانند بازده قابل توجهی بیشتر در منطقه 7 ٪ تا 9 ٪ ارائه دهند.

آنها از نظر تاریخی ثابت شده اند که بازده برتر نسبت به سپرده های ثابت بانکی دارند. این وجوه انعطاف پذیرتر از سپرده ثابت بانکی است که دارای مدت قفل است. این وجوه همچنین شامل طیف گسترده ای از گزینه های رستگاری و برداشت است. به جای واریز پول در سپرده های ثابت بانکی سنتی (FDS) ، صندوق های درآمد ممکن است گزینه بهتری باشد. از طرف دیگر صندوق های درآمد خطرات بسیار بالاتری نسبت به FDS دارند.

مالیات بر سود سرمایه:

با سرمایه گذاری در صندوق های درآمد می توان سود سرمایه مشمول مالیات را بدست آورد. دوره برگزاری یا مدت زمان سرمایه گذاری در صندوق درآمد ، نرخ مالیات شما را تعیین می کند. سود کوتاه مدت سرمایه به عنوان سود حاصل از کمتر از سه سال (STCG) تعریف می شود.

سود سرمایه بلند مدت (LTCG) به عنوان سود حاصل از سه سال یا بیشتر تعریف می شود. STCG صندوق های درآمد نیز به درآمد سرمایه گذار اضافه می شود و طبق براکت مالیاتی وی مالیات می گیرد.

افق سرمایه گذاری در صندوق های درآمد:

سرمایه گذاران با افق سرمایه گذاری 1-3 ساله ممکن است صندوق های درآمد را به عنوان مکانی برای قرار دادن دارایی های مازاد کوتاه مدت خود در نظر بگیرند. برای استفاده بیشتر از این پول ، باید به درستی برنامه ریزی و ترک آنها را برنامه ریزی کرد. بهترین زمان برای سرمایه گذاری زمانی است که نرخ بهره پایین است و هنگام شروع به افزایش ، خروج می شود. اگر یک سرمایه گذار در نظر داشته باشد پول خود را در FDS بلند مدت حفظ کند ، صندوق های درآمد گزینه ای ارجح است.

اهداف مالی صندوق های درآمد:

صندوق های درآمد در اوراق بهادار با بازده بالا سرمایه گذاری می کنند که می توانند برای افزایش درآمد فعلی استفاده شوند. علاوه بر بازنشستگی عادی ، بازنشستگان می توانند برای تأمین درآمد خود در صندوق های درآمد سرمایه گذاری کنند. اگر هدف کوتاه مدت برای پرداخت EMI خود یا پس انداز برای آموزش بیشتر دارید ، این وجوه می تواند به شما در دستیابی به اهداف خود کمک کند. این وجوه متنوع است زیرا گزینه های SIP ، STP و SWP را ارائه می دهند.

مزایای صندوق درآمد:

جدا از احتمال از بین بردن ریسک ، صندوق های درآمد مزایایی برای سرمایه گذاران از جمله:

تنوع:

هنگامی که شخصی در صندوق های درآمد سرمایه گذاری می کند ، کلاس های مختلف دارایی های مختلفی را برای انتخاب انتخاب می کند و به آنها امکان می دهد تا نمونه کارها خود را به میزان قابل توجهی متنوع کنند.

نسبت هزینه:

بیشتر صندوق های درآمدی نسبت هزینه کم دارند ، که به سرمایه گذاران امکان می دهد درآمد خالص سرمایه گذاری خود را افزایش دهند.

سرمایه گذاری ساده:

صندوق های درآمد برای رسیدگی ساده است زیرا مردم می توانند به سرعت بودجه ماهانه خود را محاسبه کرده و پرداخت های مداوم دریافت کنند.

نتیجه:

سرمایه گذاران هنوز هم انتخاب صندوق درآمد در بازار امروز دشوار هستند. اگر میزان پولی را که می خواهید بدست آورید ، تحمل ریسک خود و مدت زمان انتظار برای درگیر شدن در نظر بگیرید ، این تصمیم آسان تر خواهد شد.

ما در این مقاله همه چیز را در مورد صندوق های درآمد آگاهی داشته ایم ، از جمله تعریف ، انواع ، مزایا و مواردی که باید قبل از سرمایه گذاری در آنها فکر کنیم.

به اشتراک گذاری وبلاگ:

بخشی از جامعه اینستاگرام ما باشید

وبلاگ های روند

• 5 عامل تأثیرگذار بر رفتار مصرف کننده بیشتر بخوانید
• خاصیت ارتجاعی تقاضا و انواع آن بیشتر بخوانید
• تجزیه و تحلیل Pestle چیست؟هر آنچه را که باید در مورد آن بدانید بیشتر بخوانید
• مروری بر تجزیه و تحلیل توصیفی بیشتر بخوانید
• اقتصاد مدیریتی چیست؟تعریف ، انواع ، ماهیت ، اصول و دامنه بیشتر بخوانید
• 5 عامل مؤثر بر کشش قیمت تقاضا (PED) بیشتر بخوانید
• الگوریتم Dijkstra: کوتاهترین الگوریتم مسیر بیشتر بخوانید
• 6 شاخه اصلی هوش مصنوعی (AI) بیشتر بخوانید
• دامنه اقتصاد مدیریتی بیشتر بخوانید
• 7 نوع تحلیل آماری: تعریف و توضیح بیشتر بخوانید