راهنمای یادگیری Etmarkets: چرا میانگین برای یک سرمایه گذار خوب است و برای یک معامله گر بد است

ابزارهای سرمایه گذاری برای دو دسته اغلب متفاوت هستند. یک سرمایه گذار تصمیم می گیرد سهام بزرگ کلاه را خریداری کند و در اوراق قرضه و صندوق های متقابل سرمایه گذاری کند. بازرگانان سهام کوچک و کوچک و ناپایدار را ترجیح می دهند و همچنین از نوسانات بازار کالا و بازار برای سود سریع استفاده می کنند.

• ABC کوچک
• ABC طبیعی
• ABC بزرگ

"قانون شماره 1 هرگز از دست دادن پول نیست. قانون شماره 2 هرگز قانون شماره 1 را فراموش نمی کند. "در دنیای ساده ، این بدان معنی است که وقتی می خواهید در بورس سهام درآمد کسب کنید ، مطابق با اهداف مالی خود تصمیم گیری کنید.

بنابراین ، ضروری است که درک کنیم که یک استراتژی بازار ممکن است سود یک سرمایه گذار را به همراه آورد ، اما همین امر ممکن است منجر به ضرر برای یک معامله گر شود. این اصل همچنین در مورد استراتژی میانگین اعمال می شود.

سرمایه گذار در مقابل معامله گر قبل از اینکه به مفهوم میانگین برسیم ، بیایید تفاوت بین یک معامله گر و یک سرمایه گذار را درک کنیم. افق زمانی عامل اصلی است که دو دسته را متمایز می کند.

هر دو برای کسب درآمد در بازار هستند ، اما یک سرمایه گذار به دنبال بازده بزرگ در مدت زمان طولانی با شعار - خرید و نگه داشتن است.

از طرف دیگر معامله گران سودهای کمتری اما مکرر را انتخاب می کنند. به عبارت ساده تر ، معامله گران سعی می کنند با ورود سریع و خروج ، بازارها را در هر دو پول نقد کنند و در حال سقوط باشند.

"اگر شما نمی خواهید 10 سال سهام داشته باشید ، حتی به مدت 10 دقیقه در مورد داشتن آن فکر نکنید."این سخنان وارن بافت به طور خلاصه توضیح می دهد که سرمایه گذاری چیست و همچنین تفاوت در طرز فکر یک سرمایه گذار و یک معامله گر است.

در درجه اول یک سرمایه گذار از طریق قدرت ترکیب یا با سرمایه گذاری مجدد سود ، و اغلب هر دو سود کسب می کند. در همین حال ، معامله گران سعی می کنند با خرید در سطوح پایین تر و فروش در سطوح بالاتر یا برعکس ، سود کسب کنند.

به طور معمول ، یک معامله گر هر ماه از معاملات خود بازده 10 ٪ را جستجو می کند ، در حالی که یک سرمایه گذار هدف خود را برای بازگشت 12 ٪ -15 ٪ در طی یک دوره طولانی دارد. اهداف دو دسته نیز ممکن است متفاوت باشد.

به عنوان مثال ، یک معامله گر قصد خرید ماشین را در طی چند ماه دارد. هدف یک سرمایه گذار می تواند برنامه ریزی برای بازنشستگی باشد.

ابزارهای سرمایه گذاری برای دو دسته اغلب متفاوت هستند. یک سرمایه گذار تصمیم می گیرد سهام بزرگ کلاه را خریداری کند و در اوراق قرضه و صندوق های متقابل سرمایه گذاری کند.

بازرگانان سهام کوچک و کوچک و ناپایدار را ترجیح می دهند و همچنین از نوسانات بازار کالا و بازار برای سود سریع استفاده می کنند.

به طور متوسط به طور متوسط ، میانگین خرید سهام بیشتری در هنگام کاهش قیمت برای کاهش هزینه های کلی دارایی ها خریداری می کند. به عنوان مثال ، شما 10 سهام شرکت A را با قیمت 100 روپیه خریداری کرده اید.

بنابراین ، کل هزینه شما 1000 روپیه بود. فرض کنید قیمت سهام یک سقوط به 50 روپیه است و شما 20 سهم دیگر را برای 1000 روپیه خریداری می کنید. اکنون شما با هزینه 2،000 روپیه 30 سهم دارید ، این بدان معنی است که هر هزینه سهم 2000 روپیه/30 یا تقریباً 67 روپیه است. این از 100 روپیه زودتر کاهش یافته است.

و اکنون اگر قیمت سهام افزایش یابد ، سود بیشتری کسب می کنید. این نیز استراتژی "Buy on Dip" نامیده می شود.

وارن بافت یکی از داستانهای موفقیت آمیز بسیار متوسط است. اساس این استراتژی این است که بازار طی یک دوره زمانی بهبود می یابد.

طرفداران این تئوری بهبودی پس از حباب نقطه Com ، تصادف 1987 و تاریخی پس از رکود بزرگ را ذکر می کنند.

میانگین: برای معامله گران یا سرمایه گذاران خوب است؟با توجه به ماهیت آن ، میانگین یک استراتژی بلند مدت است. بنابراین ، در صورت ادامه روند نزولی برای مدت طولانی ، برای معامله گران مناسب نیست زیرا ممکن است در کوتاه مدت ضرر را افزایش دهد.

معامله گران یک افق زمانی کوتاه دارند ، بنابراین بهبودی آهسته ممکن است برای علت آنها مضر باشد. ثانیاً ، هیچ تضمینی وجود ندارد که این استراتژی حتی در طولانی مدت 100 ٪ کار کند ، بنابراین این خطر برای معامله گران کوتاه مدت بیشتر است.

سرانجام ، با "خرید در DIP" یا میانگین شما عملاً در حال انجام بازار هستید - خرید در سطوح پایین تر به امید افزایش بازار در آینده. و در عمل ، حتی بهترین ها در زمان بازار نیز نتوانسته اند ، بیشتر در کوتاه مدت.

بنابراین ، خطرناک و بالقوه ضرر برای معامله گران است. با این حال ، شواهد نشان می دهد که میانگین به احتمال زیاد برای یک سرمایه گذار کار می کند - که ترجیح می دهد اوراق بهادار با چشم انداز بلند مدت.

(نویسنده رئیس ، Tradesmart است)

(سلب مسئولیت: عقاید بیان شده در این ستون درباره نویسنده است. حقایق و عقاید بیان شده در اینجا بازتاب نظرات www. economictimes.com نیست.)

اخبار بیشتر را بخوانید

(آنچه در حال حرکت Sensex و Nifty آخرین اخبار بازار ، نکات مربوط به سهام و مشاوره تخصصی در مورد Etmarkets است. همچنین ، Etmarkets.com اکنون در تلگرام است. برای سریعترین هشدارهای خبری در بازارهای مالی ، استراتژی های سرمایه گذاری و هشدارهای سهام ، مشترک در فیدهای تلگرام ما.)

برای دریافت به روزرسانی های روزانه بازار و اخبار تجاری زنده ، برنامه اخبار اقتصادی تایمز را بارگیری کنید.