شاخص های تحلیل فنی

شاخص های تجزیه و تحلیل فنی اقداماتی است که برای پیش بینی تغییرات در قیمت یک امنیت استفاده می شود. این پیش بینی ها براساس قیمت ، احساسات بازار یا جریان وجوه است. تحلیلگران فنی سعی می کنند چگونگی تأثیر تغییرات احتمالی در عرضه و تقاضا را بر قیمت یک امنیت تأثیر بگذارند.

ما می توانیم شاخص های تحلیل فنی را به سه گروه طبقه بندی کنیم. اینها هستند:

• شاخص های مبتنی بر قیمت ؛
• نوسان سازهای حرکت ؛وت
• شاخص های احساسات.

شاخص های تحلیل فنی مبتنی بر قیمت

شاخص های مبتنی بر قیمت اطلاعات مربوط به تاریخچه قیمت فعلی و گذشته را با هم ترکیب می کنند. اشکال شاخص های مبتنی بر قیمت شامل موارد زیر است:

1. متوسط حرکت
2. گروههای بولینگر.

میانگین متحرک

میانگین متحرک به قیمت بسته شدن امنیت به طور متوسط در تعداد مشخصی از دوره های زمانی اشاره دارد. این میانگین آخرین قیمت های بسته شدن N است. آنها مفید هستند زیرا نوسانات قیمت را که در کوتاه مدت اتفاق می افتد ، صاف می کنند ، از این رو به تحلیلگران ایده واضح تری از روند به نمایش گذاشته شده توسط یک بازار می دهند.

میانگین متحرک ساده وزن برابر با قیمت های گذشته و فعلی را قرار می دهد ، در حالی که میانگین متحرک نمایی وزن کمتری به قیمت های قدیمی تر و وزن بیشتری به قیمت های اخیر می دهد.

هنگام محاسبه میانگین متحرک به مدت یک ماه ، مقدار پذیرفته شده N 20 روز است. میانگین حرکت 3 ماهه ممکن است 60 روز باشد.

دو یا چند میانگین متحرک همزمان می توانند استفاده شوند. یک میانگین متحرک 5 روزه می تواند برای حرکات کوتاه مدت استفاده شود ، در حالی که می توان از میانگین حرکت 20 یا 60 روزه برای حرکات میان مدت استفاده کرد. هرچه مدت زمان استفاده برای ایجاد میانگین متحرک طولانی تر باشد ، خط متوسط متحرک نرم تر خواهد بود.

برخی از مفاهیم مربوط به میانگین های متحرک عبارتند از:

• متقاطع صخره ای: هنگامی که یک میانگین متحرک کوتاه مدت از میانگین طولانی مدت از پایین عبور می کند ، این الگوی صعودی محسوب می شود و به عنوان یک متقاطع صعودی شناخته می شود.
• متقاطع نزولی: هنگامی که یک میانگین متحرک کوتاه مدت از میانگین حرکت طولانی مدت از بالا عبور می کند ، این الگوی نزولی در نظر گرفته می شود و به عنوان یک متقاطع نزولی شناخته می شود.
• صلیب طلایی: هنگامی که میانگین حرکت کوتاه مدت (50 روزه) در حال حرکت از میانگین در حال حرکت بلند مدت (200 روزه) است ، این به عنوان صلیب طلایی شناخته می شود. صلیب طلایی یک سیگنال صعودی است.
• حرکات متقابل مرگ: این اتفاق می افتد که میانگین کوتاه مدت (50 روز) در حال حرکت صلیب زیر میانگین در حال حرکت بلند مدت (200 روزه) باشد. این یک سیگنال نزولی محسوب می شود.

گروههای بولینگر

گروههای بولینگر از یک باند میانی متوسط در حال حرکت ، یک باند فوقانی و یک باند پایین تشکیل شده اند. نوارهای فوقانی و تحتانی به ترتیب میانگین متحرک به علاوه و کمتر از انحراف استاندارد هستند. این شاخص می تواند در تعیین محدوده معاملات آماری مناسب برای بازار کمک کند.

قیمت های بالاتر از خط بالاتر ممکن است حاکی از ایجاد بیش از حد باشد. از طرف دیگر ، قیمت های زیر خط پایین ممکن است یک بازار بیش از حد را نشان دهد. استراتژی که بازده بهینه را به همراه دارد ، ممکن است هنگام خرید قیمت در گروه پایین و فروش در گروه بالاتر ، خرید کند.

Bollinger Band Width یک شاخص مشتق از گروههای بولینگر است. این تفاوت در درصد بین باندهای فوقانی و پایین را محاسبه می کند.

پهنای باند سقوط نشان دهنده کاهش نوسانات در حالی که افزایش پهنای باند نشان دهنده افزایش نوسانات است.

نوسان سازهای حرکت

نوسان سازهای شرکتی ، که به آن نرخ نوسان سازهای تغییر نیز گفته می شود ، با در نظر گرفتن آخرین قیمت بسته شدن ، کم کردن قیمت بسته شدن ثبت شده در یک روز معاملاتی مشخص در گذشته محاسبه می شود و در نهایت ضرب نتیجه را با ضریب 100 ضرب می کند:

(m ) = نوسان ساز حرکت.

(v ) = جدیدترین قیمت بسته شدن.

(v_x ) = قیمت بسته شدن در تاریخ مشخص در گذشته ، 10 روز پیش.

معمول است که وقتی نوسانگر از مثبت به منفی در حین صعود تغییر می کند ، شرکت کنندگان در بازار را خریداری کنند. از طرف دیگر ، آنها ممکن است وقتی نوسان ساز از مثبت به منفی تغییر می کند در طی یک روند نزولی ، آنها بفروشند.

از نوسان سازها می توان استفاده کرد:

• قدرت یک روند را تعیین کنید.
• علامت معکوس روند آینده را نشان دهید.
• تصمیمات تجاری کوتاه مدت را تعیین کنید.

نوسان سازهای تصادفی

نوسان ساز تصادفی یک شاخص فنی است که جدیدترین قیمت بسته شدن امنیت را با بالاترین و کمترین قیمت خود در یک دوره زمانی معین مقایسه می کند. این قرائت هایی را ارائه می دهد که بین صفر و 100 در نوسان است تا نشان دهنده حرکت امنیت باشد. از نوسان سازهای تصادفی برای شناسایی سطح بیش از حد و زیر سطح استفاده می شود. علاوه بر این ، آنها نقاطی را نشان می دهند که خط تصادفی سریع و خط تصادفی آهسته از هم عبور می کنند. اشکال اصلی نوسان ساز تصادفی ، به ویژه در دوره های تجارت بی ثبات ، سیگنال های کاذب را ارائه می دهد. نوسان ساز تصادفی دارای تنظیم پیش فرض 14 روزه است.

نوسان ساز تصادفی از دو خط تشکیل شده است ، به نام ٪ K و ٪ D ، به شرح زیر محاسبه می شود:

$ $ ٪ k = 100 سمت چپ ( frac راست) $ $

(c ) = آخرین قیمت بسته شدن.

(L14 ) = کمترین قیمت در 14 روز گذشته.

(H14 ) = بالاترین قیمت در 14 روز گذشته.

(٪ d ) = میانگین مقادیر سه ٪ k آخر محاسبه شده روزانه.

هنگامی که (٪ k ) از زیر خط (٪ d ) به بالای آن حرکت می کند ، یک سیگنال صعودی را منعکس می کند. از طرف دیگر ، هنگامی که (٪ k ) از بالای خط (٪ d ) به زیر آن حرکت می کند ، این الگوی یک سیگنال نزولی را نشان می دهد.

نوسانگر همگرایی متوسط/واگرایی (MACD)

نوسانگر همگرایی/واگرایی متوسط (که معمولاً به آن MACD گفته می شود) تفاوت بین میانگین های کوتاه مدت (یعنی 12 روز) و میانگین های متحرک بلند مدت (یعنی 26 روز) از قیمت امنیت است. با محاسبه دو خط ، خط MACD و خط سیگنال ساخته می شود. MACD در حدود صفر نوسان می کند و حد بالایی یا پایین ندارد. هنگامی که MACD در همان جهت با قیمت گرایش پیدا می کند ، این الگوی همگرایی را منعکس می کند و وقتی این دو در جهت های مخالف گرایش پیدا می کنند ، این الگوی نشان دهنده واگرایی است.

MACD را می توان در تجزیه و تحلیل فنی به:

• توجه داشته باشید که متقاطع خط MACD و خط سیگنال.
• مشخص کنید که MACD برای امنیت داده شده خارج از محدوده عادی خود است.
• از Trendlines در MACD استفاده کنید.

شاخص قدرت نسبی (RSI)

RSI هم سرعت و هم نرخ تغییر در حرکات قیمت بازار را اندازه گیری می کند. مقادیر نوسان ساز RSI ، که معمولاً طی یک دوره 14 روزه کنترل می شوند ، بین صفر تا 100 نوسان می کند. به شرح زیر محاسبه می شود:

نشانگرهای احساساتی

شاخص های احساسات شامل طیف وسیعی از نظرسنجی های دوره ای با هدف نمونه برداری از احساسات سرمایه گذاران انفرادی یا متخصصان سرمایه گذاری در مورد بازار سهام است.

دو نوع شاخص احساسات وجود دارد:

1. نظرسنجی های سرمایه گذار: نظرسنجی های دوره ای انجام شده با هدف سنجش احساسات سرمایه گذاران انفرادی یا متخصصان سرمایه گذاری در مورد بازار سهام.
2. شاخص های آماری محاسبه شده: شاخص های احساسات به دست آمده از داده های بازار مانند قیمت. موارد متداول عبارتند از:

• • نسبت Put/Call: این حجم گزینه های Put تقسیم شده توسط گزینه های تماس با تجارت برای یک امنیت خاص است. سرمایه گذاران که گزینه های خود را خریداری می کنند نسبت به امنیت بدبین هستند ، در حالی که آنهایی که گزینه های تماس را خریداری می کنند نسبت به امنیت خوش بین هستند. در حالت ایده آل ، مقدار گزینه های تماس بالاتر از گزینه های Put است و بنابراین مقدار گزینه کشش معمولاً زیر 1. 0 است.
  • شاخص نوسانات: این شاخص نوسانات CBOE (VIX) است. مبادله گزینه های هیئت مدیره شیکاگو آن را از قیمت گزینه محاسبه می کند. با افزایش VIX ، سرمایه گذاران از ترس از کاهش در انتظار رنج می برند.

  پرسش

  1. گروههای بولینگر.
  2. شاخص قدرت نسبی (RSI).
  3. نوسانگر همگرایی متوسط/واگرایی (MACD).